Cổ phiếu FPT vào danh mục khuyến nghị tích lũy

Chu kỳ phục hồi và tăng trưởng của ngành CNTT đang đứng ở mức tăng mạnh nhất là một trong những cơ sở để các chuyên gia phân tích gợi ý nên mua mã FPT cho mục tiêu đầu tư.

Nhu cầu gia công phần mềm, phân tích dữ liệu lớn, di động hóa đang là một xu hướng lớn trong ngành CNTT. FPT đã nhận ra điều này và đang thay đổi chiến lược trở thành công ty tập trung vào mảng công nghệ và viễn thông, đồng thời đặt mục tiêu tăng trưởng mạnh mẽ trong giai đoạn 2015-2017.

Hiện nay, về mảng gia công, các công ty trên thế giới đang có xu hướng thuê ngoài và sử dụng dịch vụ lưu trữ của bên thứ ba thay vì trực tiếp tổ chức và quản lý bộ phận này. FPT đang thực hiện chiến lược mua bán, sáp nhập những bộ phận IT của các tập đoàn lớn để đảm bảo đầu ra cho chuỗi cung ứng dịch vụ.

Nhiều cổ đông cho biết, họ kiên trì nắm giữ mã FPT bởi FPT là một trong những công ty hoạt động bài bản, minh bạch nhất hiện nay. Ảnh: Thanh Nga.

Sự thay đổi trong đầu tư CNTT của Chính phủ, mà theo đó, chi tiêu cho mảng CNTT sẽ dịch chuyển từ đầu tư mua sang đi thuê của các tổ chức chuyên nghiệp để gia tăng ứng dụng và giảm chi phí đầu tư. Điều này là điểm thuận lợi cho FPT do quan hệ sâu rộng với khối doanh nghiệp nhà nước.

Thị trường Internet Việt Nam có độ phủ rộng lớn và đang trong quá trình đầu tư: Tỷ lệ sử dụng Internet của Việt Nam là 31%, thấp so với khu vực châu Á - Thái Bình Dương (36%), EU (78%), Mỹ (57%) và đường cáp quang mà FPT Telecom đang nâng cấp sẽ đem đến nhiều dịch vụ gia tăng hơn.

Ngoài ra, thiết bị di động và máy tính bảng đang trong quá trình tăng trưởng 2 chữ số trong 2 năm tới chính là 4 cơ sở để FPT có thể hiện thực hóa mục tiêu tăng trưởng đã đề ra.

Các nhà phân tích dự báo, tập đoàn sẽ đạt tăng trưởng lợi nhuận sau thuế 17,8% và doanh thu 13,7% trong năm 2015, thu nhập trên mỗi cổ phiếu đạt 5.577 đồng/CP. FPT sẽ trả 15% cổ tức bằng cổ phiếu của năm 2014 trong năm quý 2 này và duy trì mức trả cổ tức bằng tiền 20% trên mệnh giá mỗi năm.

Tăng trưởng của FPT trong năm 2015 và 2016 dự báo sẽ giúp P/E (Hệ số giá trên thu nhập) 2015 và 2016 lần lượt là 8,7 và 7,6 lần, thấp hơn P/E thị trường là 12,3 lần và đây là cổ phiếu nhà đầu tư nước ngoài rất ưa thích nhưng đã hết room. Giá cổ phiếu FPT đang được hỗ trợ bởi đường MA (đường trung bình động) (5 ngày) là 48,4 và có xu hướng vượt ra khỏi đường trung bình 25 ngày 49,2 tiến đến ngưỡng trên của dải Bollinger (biến động giá) (20,2) là 50,2.

Với những cơ sở trên, mức giá mục tiêu được khuyến nghị tại mã FPT là 60.000 đồng/CP, tương đương tăng 21,9% so với mức giá hiện tại (49.200 đồng).

Theo NDH